Денежная реформа

Материал из wikixw
Перейти к навигации Перейти к поиску

Денежная реформа - это любое движение или теория, которая предлагает систему снабжения деньгами и финансирования экономики, отличную от нынешней системы.

Монетарные реформаторы могут выступать за любое из следующих предложений, в частности::

  • Возврат к золотому стандарту (или серебряному стандарту, или биметаллизму ).
  • Упразднение Центрального банка поддержка банковской системы в периоды кризиса и/или обеспечение полного резервного банковского обслуживания для частной банковской системы для устранения возможности банковских запусков, возможно, в сочетании с суверенными деньгами, выпущенными и контролируемыми правительством или Центральным банком под руководством правительства. в рамках австрийской школы существует связанная дискуссия о том, следует ли отстаивать свободное банковское дело или полное банковское дело с резервами, но независимо от этого экономисты австрийской школы, такие как Мюррей Ротбард, поддерживают прекращение помощи центрального банка (" прекращение ФРС ").
  • Выдача беспроцентного кредита контролируемым государством и полностью принадлежащим ему Центральным банком . Такие беспроцентные, но подлежащие погашению кредиты можно было бы использовать для развития государственной инфраструктуры и производительных частных инвестиций. Это предложение направлено на то, чтобы избежать появления бездолговых денег, вызывающих инфляцию.
  • Выпуск социального кредита-" свободных от долгов "или" чистых " денег, выпущенных непосредственно из казны, а не источник свежих денег из Центрального банка в виде процентных облигаций. Эти прямые денежные выплаты были бы сделаны, чтобы "пополнить" или компенсировать людям чистые потери, которые некоторые валютные реформаторы считают, что они страдают в денежной системе, основанной на частичном резервировании.

Общие цели реформы[править]

Из всех аспектов денежно-кредитной политики некоторые темы повторяются в качестве целей для реформы:

Нормативы обязательных резервов[править]

Основная статья: Банковское дело с частичным резервированием

Банки, как правило, предоставляют кредиты клиентам путем зачисления новых депозитов до востребования на счет клиента. Эта практика, которая известна как банковское дело с частичным резервированием, позволяет общему предложению кредита превышать ликвидные юридические резервы Банка. Сумма этого превышения выражается как " коэффициент запаса"и ограничивается государственными регуляторами не превышать уровень, который они считают достаточным для обеспечения способности банков выполнять свои платежные обязательства. В рамках этой системы, которая в настоящее время практикуется во всем мире, денежная масса варьируется в зависимости от количества законных резервов и объема выдачи кредитов банками.

В XX веке произошло несколько крупных исторических примеров реформы финансового регулирования, связанных с частичным резервированием банков, что было сделано в ответ на Великую депрессию, и многие банки работают после краха 1929 года . Эти реформы включали в себя создание системы страхования вкладов (например, Федеральной корпорации по страхованию вкладов ) для уменьшения опасности банкротства банков. страны также ввели правовые резервные требования, которые устанавливают минимальные резервные требования для банков. основные экономисты считают что эти денежные реформы сделали внезапные сбои в банковской системе менее частыми.

Однако некоторые критики банковской системы с частичным резервированием утверждают, что эта практика по своей сути искусственно снижает реальные процентные ставки и приводит к деловым циклам, распространяемым чрезмерными капиталовложениями и последующим сокращением. небольшое число критиков, таких как Майкл Роуботэм , приравнивают эту практику к подделке , поскольку банкам предоставляется законное право выдавать новые кредиты, взимая проценты с созданных таким образом денег. Роуботэм утверждает, что это концентрирует богатство в банковском секторе с различными пагубными последствиями.

Создание денег Центральным банком[править]

Некоторые критики обсуждают тот факт, что правительства платят проценты за использование денег, которые Центральный банк создает "из ничего". эти критики утверждают, что эта система обусловливает зависимость экономической деятельности от действий частных банков, которые мотивируются скорее собственными интересами, чем какой-либо явной социальной целью или обязательством.

Международные организации и развивающиеся страны[править]

Некоторые денежные реформаторов критикуют существующие глобальные финансовые институты, как Всемирный банк, Международный валютный фонд, Банк международных расчетов и их политика в отношении денежной массы, банков и долгов в развивающихся странах, в том, что они появляются, чтобы эти писатели должны быть "Форсаж" режим грабительские или неоплатный долг на слабых третьего мира, правительствам, которые не имеют возможности платить проценты по этим кредитам не сильно влияет на благополучие или даже жизнеспособности местного населения. Попытка слабого третьего мира некоторые считают, что деятельность правительств по обслуживанию внешней задолженности путем продажи ценных твердых и мягких сырьевых товаров на мировых рынках ведет к разрушению местных культур, разрушению местных общин и их окружающей среды.

Аргументы в пользу реформы[править]

Сторонники денежной реформы считают нынешнюю систему создания денег несправедливой. Ниже перечислены наиболее распространенные аргументы для перехода на полностью резервные банковские или суверенные деньги:

  • Деньги создаются, когда кредит сделан, и эти деньги исчезают, когда кредит выплачивается. Центральные банки не могут контролировать денежную массу, когда частные банки создают кредитные деньги. Кредитные деньги могут быть преобразованы в резервные деньги различными способами, так что нет никакого практического ограничения на сумму кредитных денег, которые могут быть созданы частными банками. это увеличивает риск экономических кризисов , безработицы и банковских спасательных операций .
  • Менее 6% денег, находящихся в обращении в мире, - это монеты и банкноты, остальное происходит из банковского кредита, несущего проценты. Этот интерес позволяет банкам зарабатывать ренту от простого факта существования денег. Реформаторы не считают справедливым, что все общество платит банкам ренту только за то, что у него есть деньги для обращения.
  • Общая сумма государственного и частного долга в мире в настоящее время составляет от двух до трех раз больше суммы широких денег в обращении.[23] это является результатом накопленного сложного процента кредитных денег. Этот парадоксальный факт делает практически невозможным погашение всех долгов. Математическое следствие состоит в том, что кто-то должен будет обанкротиться, даже если он не сделал ничего плохого. Кажется несправедливым, что кто-то станет нищим в результате действия денежной системы, а не из-за своего собственного безрассудного поведения.
  • Обанкротились не только физические лица и предприятия в результате того, что в обращении оказалось больше долгов, чем денег. Многие государства обанкротились, и некоторые государства делали это много раз. Проблема задолженности является особенно острой для развивающихся стран, имеющих задолженность в иностранной валюте . Международный валютный фонд и Всемирный банк они поощряют предоставление займов развивающимся странам, богатым ресурсами, с явной целью содействия экономическому росту в этих странах, однако эти займы были номинированы в иностранной валюте, и большая часть этих денег использовалась для оплаты услуг транснациональных предпринимателей, даже не вступая в местную экономику. Эти страны были вынуждены распродать национальные активы, чтобы обслуживать долг. также ряд стран в Европейском Союзе они страдают, когда большая часть денег, циркулирующих в стране, происходит из банков в других странах-членах. Спиральный, неплатежеспособный государственный долг привел в некоторых случаях к социальному хаосу и даже войне.
  • Большая часть всех новых кредитных денег, которые создаются, тратится на изменение собственности существующих активов, а не на создание новых активов. Этот процесс приводит к завышению цен на активы, включая недвижимость, заводы, землю и интеллектуальные права. Это делает жизнь неоправданно дорогой для всех. Это способствует росту неравенства и делает экономику нестабильной из-за создания пузырей активов .
  • Экспоненциально увеличивающийся долг в обществе может обслуживаться только до тех пор, пока темпы экономического роста превышают процентную ставку. Это создает императив для постоянного роста производства и потребления. Это приводит к чрезмерному потреблению и чрезмерной эксплуатации ресурсов.Технический прогресс в области трудосберегающих технологий не дал нам большего досуга, как мы ожидали, из-за необходимого роста потребления.
  • Неплатежеспособный долг приводит к банкротству домовладельцев и обращению взыскания на их дома. Это позволяет банкам заменить свои виртуальные активы в виде денег, созданных "из воздуха", физическими активами в виде недвижимости . в 1968 году суд в Миннесоте постановил, что эта практика была неконституционной, поскольку процесс, посредством которого банк создавал деньги из ничего, был мошенническим (см. First National Bank of Montgomery V.Daly). Судья Мартин Махони, который вынес это решение позже, умер от отравления и утонул при загадочных обстоятельствах.

Аргументы против реформы[править]

Хотя сторонники денежной реформы выпустили много книг, докладов и политических документов, полных документации, те, кто предпочитает сохранить нынешнюю банковскую систему, в основном встретили критику производства денег как кредита молчанием. Противники реформы высказывали свои аргументы главным образом в тех немногих случаях, когда этот вопрос поднимался в ходе парламентских дебатов. В Швейцарии этот вопрос был вынесен на всенародный референдум . (Смотрите статью Википедии об инициативе Swiss sovereign-money относительно деталей). Ниже перечислены основные аргументы для сохранения действующей системы создания денег на основе кредита или частичного банковского резервирования:

  • Переход к непроверенной банковской системе, отличающейся от той, что существует в других странах, приведет к возникновению ситуации крайней неопределенности.
  • Реформа затруднит осуществление Центральным банком денежно-кредитной политики, обеспечивающей стабильность цен .
  • Создание денег, свободных от долгов, затруднило бы для центрального банка последующее сокращение денежной массы .
  • Центральный банк, скорее всего, будет подвергнут политическому давлению для производства большего количества денег для любой цели, которая занимает важное место в политической повестке дня. Уступка такому давлению приведет к инфляции .
  • Финансовый сектор был бы ослаблен, потому что его прибыль снижается.
  • Реформа не обеспечит полной защиты от финансовых кризисов за рубежом.
  • Реформа приведет к нездоровой концентрации власти в Центральном банке. Критики сомневаются, что Центральный банк может определить требуемую денежную массу лучше, чем частные банки.
  • Центральный банк может быть вынужден предоставить кредит коммерческим банкам и принять сопутствующий риск.
  • Создание суверенной денежной системы будет стимулировать создание теневой банковской системы и альтернативных платежных средств.
  • В традиционной банковской системе Центральный банк контролирует процентную ставку, а денежная масса определяется рынком. В суверенной денежной системе Центральный банк контролирует денежную массу, в то время как рынок контролирует процентную ставку. В традиционной системе потребность в инвестициях определяет объем выдаваемого кредита. В суверенной денежной системе объем сбережений определяет объем инвестиций. Это изменение воздействий породит новую и иную систему со своей собственной динамикой и возможными нестабильностями. Процентная ставка может колебаться, а также ликвидность. Нет уверенности в том, что рынок найдет равновесие, когда ликвидности будет достаточно для удовлетворения потребностей реального сектора экономики и обеспечения полной занятости.[34][35]

Многие аргументы в пользу и против денежной реформы были встречены встречными аргументами. Оценка обоснованности аргументов и контраргументов выходит за рамки настоящей статьи Википедии.

Альтернативные денежные системы[править]

Правительственный контроль против независимости Центрального банка[править]

Для регулирования создания кредитов некоторые страны создали валютный совет или предоставили независимость своему центральному банку . Резервный банк Новой Зеландии , Резервный банк Австралии , Федеральная Резервная Система и Банк Англии являются примерами, когда Центральному банку прямо предоставляется право устанавливать процентные ставки и проводить денежно-кредитную политику независимо от любого прямого политического вмешательства или направления со стороны центрального правительства . Это может позволить установить процентные ставки, которые будут менее подвержены политическому вмешательству и тем самым способствовать борьбе с инфляцией (или обесценивание валюты), позволив Центральному банку более эффективно ограничить рост м3 .

Однако, учитывая, что эта политика не затрагивает более фундаментальные вопросы, присущие банковскому сектору с частичным резервированием, многие предполагают, что только более радикальная денежная реформа, такая как правительство, непосредственно берущее на себя управление центральными банками, такими как китайская или Швейцарская модели, может способствовать позитивным экономическим или социальным изменениям. Хотя может показаться, что центральные банки контролируют инфляцию, с помощью периодических банковских спасений и других средств они могут непреднамеренно быть вынуждены увеличить денежную массу (и тем самым обесценивать валюту), чтобы спасти банковскую систему от банкротства или краха во время периодических банковских запусков, тем самым вызывая моральный риск в финансовой системе, делая систему восприимчивой к экономическим пузырям .

Международная валютная реформа[править]

Такие теоретики, как Роберт Манделл (и более радикальные мыслители, такие как Джеймс Робертсон) видим роль мировой валютной реформы в рамках системы глобальных институтов наряду с Организацией Объединенных Наций для обеспечения глобального экологического управления и двигаться в сторону мира, с Роберт Манделл , в частности, выступает за возродили использование золота как стабилизирующий фактор в международной финансовой системе. Генри Лю из The Asia Times Online утверждает, что денежная реформа является важной частью движения к постаутистической экономике .

В то время как некоторые основные экономисты выступают за валютные реформы для снижения инфляции и валютных рисков и повышения эффективности распределения финансового капитала , идея всеобъемлющей реформы для достижения целей "зеленых" или мирных целей обычно поддерживается теми, кто находится на левом крыле этой темы, и теми, кто связан с антиглобалистским движением .

Социальное кредитование и предоставление свободных от долгов денежных средств непосредственно от правительства[править]

Еще одно радикальное реформаторское предложение акцентирует внимание на денежной, налоговой и капитальной реформе бюджета, которая позволяет правительству направлять экономику на устойчивые решения, которые невозможны, если государственные расходы могут финансироваться только за счет увеличения государственного долга из частной банковской системы. В частности, ряд финансовых реформаторов, таких как Майкл Роуботэм , Стивен Зарленга и Эллен Браун, поддерживают ограничение или запрет банковской деятельности с частичным резервированием (характеризуя ее как незаконную банковскую практику, сродни растрате) и выступать за замену банков с частичным резервированием на выпущенные правительством беззалоговые фиатные валюты, выпущенные непосредственно из Казначейства, а не из квазигосударственной Федеральной резервной системы. Австрийский комментатор Гэри Норт резко критиковал эти взгляды в своих трудах.[42]

Кроме того, некоторые реформаторы денежно-кредитной системы, например члены движения За социальное кредитование, поддерживают выдачу возвратных беспроцентных кредитов от Государственного центрального банка для финансирования инфраструктуры и устойчивых социальных проектов. Это социальное кредитное движение недолго процветало в начале 20-го века, но затем стало маргинализированным. В Канаде это было важное политическое движение, которое управляло Альбертой через девять законодательных органов между 1935 и 1971 годами, а также завоевало много мест в Квебеке . Она вымерла в 80-е годы.

Обе эти группы (те, кто выступают за замену с частичным резервированием банковской задолженности выданной государственным учреждением "фиат", и тех, кто поддерживает выдачу возвратной беспроцентный кредит из государственных ЦБ) рассматривать предоставление беспроцентных денег в качестве способа избавления работающее население от облигаций ООО "долговое рабство" и содействия трансформации экономики от наносящей ущерб окружающей среде потребительства и к устойчивой экономической политики и окружающ-содружественный деловой практики.

Примеры государственных выпущенных беззалоговых денег[править]

Некоторые правительства в прошлом экспериментировали с бездолговыми государственными деньгами, созданными независимо от банка. Американские колонии использовали систему "колониальной Сумы" до революции , к большой похвале Бенджамина Франклина . Он считал, что именно попытки английских банкиров отозвать эти выпущенные правительством деньги вызвали революцию. Авраам Линкольн использовал беспроцентные деньги, созданные правительством, чтобы помочь Союзу выиграть американскую гражданскую войну . он назвал эти "зеленые спины "" величайшим благословением, которое когда-либо было у народа этой республики."

Местный бартер, местная валюта[править]

Некоторые идут дальше и предполагают, что оптовая реформа денег и валюты , основанная на идеях зеленой экономики или естественного капитализма, была бы полезной. К ним относятся идеи мягкой валюты , бартера и местной сервисной экономики .

Системы местной валюты могут работать в небольших сообществах, вне государственных систем, и использовать специально напечатанные заметки или жетоны, называемые сумками для обмена. Бартер развивает это дальше, непосредственно обменивая товары и услуги; компромиссом является схема местных биржевых торговых систем (LETS): формализованная система экономики на основе сообщества, которая регистрирует взаимный кредит членов в центральном месте.

Товарные деньги[править]

Некоторые сторонники денежной реформы хотят перейти от фиатных денег к твердой валюте или валюте, поддерживаемой активами, что часто считается противоядием от инфляции . Это может включать в себя использование товарных денег , таких как деньги , обеспеченные золотом , серебром или обоими , товары, которые сторонники утверждают, обладают уникальными свойствами: их необычайная податливость, их сильная устойчивость к подделке, их характер, как стабильный и непроницаемый для распада, и их по существу ограниченное предложение.

Цифровые средства также теперь могут позволить торговать в твердых валютах, таких как золото, и некоторые считают, что новый свободный рынок появится в производстве и распределении денег, поскольку интернет позволяет возобновить децентрализацию и конкуренцию в этой области, разрушая старое монопольное управление центрального правительства и банкиров средствами обмена .

Бесплатный банкинг[править]

Некоторые валютные реформаторы выступают за то, чтобы позволить конкурирующим банкам выпускать частные банкноты, одновременно устраняя роль центрального банка в качестве кредитора последней инстанции . При отсутствии этих факторов они полагают, что золотой или серебряный стандарт возникнет спонтанно из свободного рынка .

Смотреть также[править]

Пруф[править]

.moneyreformparty.org.uk/more/web_links/index.php

Источник — https://wikixw.ru/index.php?title=Денежная_реформа&oldid=11821